In diesem Jahr hat es zwei aus meiner Sicht wesentliche Veränderungen bei den Förderprogrammen der KfW für Unternehmensgründungen gegeben. Zum einen ist in vielen Programmen dieZahlungsweise für Zins und Tilgung von monatlichauf vierteljährlich umgestellt worden, was bei der Pla-nung von Gründungen künftig zu berücksichtigen ist.Zum anderen wurde das Programm „ERP-Kapital fürGründung Kredit (058)“ eingestellt — über Jahre einwichtiger Baustein der Geldinstitute zur Finanzierungvon Unternehmensgründungen. Lange Laufzeiten,der Eigenkapitalcharakter und die 100-prozentigeHaftungsfreistellung gegenüber den Hausbankenhatten das Programm für Kunden wie Banken attrak-tiv gemacht - insbesondere in Zeiten, da die Bedeu-tung von Eigenkapital und Risikominimierung bei denGeldinstituten stetig stieg, eine sehr praktikable Formder Kapitalbeschaffung.

Förderung für junge Unternehmen

Eine Alternative, die von Banken bislang nur seltenerwähnt wird, sind sogenannte Mikromezzaninkrediteüber den Mikromezzaninfonds Deutschland. Den för-dert die Europäische Union in Deutschland gemein-sam mit dem Bundesministerium für Wirtschaft undKlimaschutz. Mezzaninkapital ist eine Mischformaus Eigen- und Fremdkapital, das Unternehmen alswirtschaftliches Eigenkapital zufließt. Der Kapi-talgeber hat keine Stimmrechte und mischtauch nicht im Tagesgeschäft mit.Die Förderung erfolgt als stille Betei-ligung über die MittelständischenBeteiligungsgesellschaften, die in allenBundesländern vertreten sind. Die maximaleBeteiligungssumme beträgt 50 000 Euro bei einerLaufzeit von zehn Jahren, für Zielgruppen-Unterneh-men wurde sie auf 150 000 Euro angehoben, wobeie anfängliche Förderung auf 75 000 Euro begrenztist. Die Tilgung erfolgt ab dem siebten Jahr in dreigilechen Jahresraten.Zur Beantragung müssen alle relevanten Unterlagen wie Businessplan etc. und eine entsprechende Projektionspräsentation vorgelegt werden.

Konditionen, die Vergleiche nicht scheuen müssen

Die Kosten liegen aktuell ergebnisunabhängig beiacht Prozent pro Jahr (6,5 Prozent bei guterBonität), ein einmaliges Bearbeitungs-entgelt von 3,5 Prozent der Einlageist bei Auszahlung fällig sowie einevariable Gewinnbeteiligung vonmaximal 1,5 Prozent p. a. Es sindkeine Sachsicherheiten zu stel-len. Zum Vergleich: Stand April2023 wurden Gründungskreditebei Banken mit fünf bis sechsProzent verzinst. Bei vielen Vorha-ben kommt die jährliche Bürgschafts-provision (der Bürgschaftsbank) von ca.1,5 Prozent noch hinzu.Insgesamt lassen sich die Vorteile einer solchenFinanzierung wie folgt zusammenfassen:

• Die wirtschaftliche Eigenkapitalquote steigt.
• Es sind keine Sicherheiten erforderlich.
• Unternehmer verbessern ihre Chanceauf neue Kredite.

Praxistipp

Für Banken haben insbesondere bei Gründungsfinan-zierungen Eigenkapital und Sicherheiten einen hohenStellenwert. Fehlt es Gründungswilligen an beidem,konnten sie dies früher mit dem KfW-Förderkreditfür Unternehmensgründungen ausgleichen. DasProgramm des Mikromezzaninfonds Deutschlandhat einen ähnlichen Effekt. Wenn also Kreditinstitutemangelndes Eigenkapital und fehlende Sicherheitenzur Sprache bringen, kann es sich lohnen, nach demMikromezzaninfonds Deutschland zu fragen. https://www.mikromezzaninfonds-deutschland.de/start.html